Optionen Strategien Xls

Optionen Strategies. xls - PORTFOLIO BETAS. PORTFOLIO BETAS COURSES5328Fall00newbeta. xls ZUSAMMENFASSUNG Datensatz 1 Satz 2 Satz 3 Set 4 Set 5 S 77 S 77 S 77 S 77 S 77 E 75 E 80 E 80 E 80 E 80 v 0,35 v 0,35 v 0,35 v 0,35 v 0,35 T 0,1589 T 0,1589 T 0,1589 T 0,1589 T 0,1589 r 0,0587 r 0,0587 r 0,0587 r 0,0587 r 0,0587 PORTFOLIO Long - Long - SML Position Position Equilibrium Abnormal Anzahl Beta x Gewicht x Anzahl Preis Gewicht Beta E (Return) Zurück Zurück x Preis Gewicht E (Return) Anrufe (Set 1) 1,00 5,69 114,9 11,04 65,1 66,2 -1,07 5,69 12,68 74,82 Puts (1 Set) -1,00 3,00 -60,5 -12,45 -63,4 -62,2 1,27 -3,00 7,53 38,37 Calls (Set 2) -1,00 3,31 -66,8 13,47 78,3 79,5 1,24 -3,31 -9,00 -52,28 Puts (Set 2) 1,00 5,57 112,4 -9,97 -49,8 -48,6 -1,11 5,57 -11,21 -55,91 Calls (Set 3) 0,00 3,31 0,0 13,47 78,3 79,5 -1,24 0,00 0,00 0,00 Puts (Set 3) 0,00 5,57 (Set 4) 0,00 3,31 0,0 13,47 78,3 79,5 -1,24 0,00 0,00 0,00 Puts (Set 4) 0,00 5,57 0,0 -9,97 -49,8 -48,6 -1,11 0,00 0,00 Anrufe (Set 5) 0,00 3,31 0,0 13,47 78,3 79,5 -1,24 0,00 0,00 0,00 Puts (Set 5) 0,00 5,57 0,0 -9,97 -49,8 -48,6 -1,11 0,00 0,00 Stock 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Anleihe 0,00 74,30 0,0 0,00 5,9 5,9 0,00 0,00 0,00 Portfoliowert t0 ---- gt 4,95 100,0 4,95 0,00 5,0 0,00 5,0 Wenn die erwartete Rendite der erwarteten Rendite 10 ist, beträgt die SML-Equilibrium-Rendite für Portfolio - gt 5,9 gleiche Short-Position-erwartete Kosten (die gezahlte Rate) Portfolio Abnormal Return -------- gt -0.9 10. Wenn die erwartete Rendite für die Long-Position -10 Set 1 Set 2 Set 3 Set 4 Set 5 (es kostet 10 zu investieren), dann die gleiche Short-Position Input-Variablen: Erwartete Kosten sind -10 (10 Rendite für die Kreditaufnahme). T-Bill Bid Discount 5.770 5.770 5.770 5.770 5.770 5.750 5.750 5.750 5.750 5.750 5.750 5.750 5.750 5.750 5.750 Fälligkeit T-Bill vor Optionsverfall 16-Dez 16-Dez 16-Dez 16-Dez 16-Dez Monatsdatum 20-Oct 20- Oct 20-Oct 20-Oct 20-Oct Datum der Optionsverfall 17-Dec 17-Dec 17-Dec 17-Dec 17-Dec Erwartete Marktrendite (APR) 0.120 0.120 0.120 0.120 0.120 Bestand Beta 1.300 1.300 1.300 1.300 1.300 Marktpreis von Auf 77.00 77.00 77.00 77.00 77.00 Marktpreis von Call 5.69 3.31 3.31 3.31 3.31 Marktpreis von 3,00 Put 5,57 5,57 5,57 5,57 Streik (Übung) Preis 75,00 80,00 80,00 80,00 80,00 Volatilität (annualisierte) 35.00 35.00 35.00 35.00 35.00 Bekannte Dividenden (DateAmount): 31 - Jan 31-Jan 31-Jan 31-Jan 31-Jan 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 1-Mar 1-Mar 1-Mar 1-Mar 1-Mar 0,00 0,00 0,00 0,00 31-Mar 31-Mär 31-Mär 31- Mar 31-Mar 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 Tage im Jahr 365,00 365,00 365,00 365,00 365,00 Ausgangsvariablen: Tage bis Option Ablauf 58,00 58,00 58,00 58,00 58,00 Anzahl Tage bis Verfall von T-Bills 57.00 57.00 57.00 57.00 57.00 Risikoloser Rate (jährlich aufgezinst - APR) 6,04 6,04 6,04 6,04 6,04 risikofreien Zinssatz (kontinuierlich gemischt) 5,87 5,87 5,87 5,87 5,87 Annualisierte Gleichgewicht Aktienrendite (APR) 13.85 13.85 13.85 13.85 13.85 Jahres Gleichgewicht Aktienrendite (kontinuierlich) 12.97 12.97 12.97 12.97 12.97 Ann. Gleichgewicht Marktrendite (kontinuierlich) 11.33 11.33 11.33 11.33 11.33 Jahre bis Ablauf 0,1589 0,1589 0,1589 0,1589 0,1589 Anrufoptionen: Black-Scholes-Aufruf Wert 5.69 3.31 3.31 3.31 3.31 Aufruf implizite Volatilität 35,00 35,00 35,00 35,00 35,00 Hedge-Verhältnis (Call) 0,63 0,45 0,45 0,45 0,45 Call-Option eta 8.49 10.36 10.36 10.36 10.36 Call Option Beta (ungefähr) 11.04 13.47 13.47 13.47 13.47 E (jährliche Call-Option Return) (kontinuierlich) 65.12 78.27 78.27 78.27 78.27 SML Gleichgewicht Rückruf (kontinuierlich) 66.19 79.51 79.51 79.51 79.51 Put-Optionen: Europäische legen Wert 3,00 5,57 5,57 5,57 5,57 Hedge-Ratio (Put) -0,37 -0,55 -0,55 -0,55 -0,55 Put-Option eta -9,57 -7,67 -7,67 -7,67 -7,67 Put-Option Beta (ungefähr) -12,45 -9,97 -9,97 -9,97 - 9,97 E (annualisiert Put-Option Return) (kontinuierlich) -63,44 -49,76 -49,76 -49,76 -49,76 SML Gleichgewicht setzen Rückkehr (kontinuierlich) -62,17 -48,65 -48,65 -48,65 -48,65 Anruf Wert implizierten Put Marktpreis 5.69 3.31 3.31 3.31 3.31 Diese Vorschau hat absichtlich verschwommene Abschnitte. Melden Sie sich an, um die Vollversion zu sehen. 13 Kastenverbreitung: 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 -15.00 -14.00 -13.00 -12.00 -11.00 -10,00 -9,00 -8,00 -7,00 -6,00 -5,00 -4,00 -3,00 -2,00 -1,00 0,00 1,00 2,00 3,00 4,00 5,00 6,00 7,00 8,00 9,00 10,00 11,00 12,00 13,00 14,00 15,00 Anleitung Es gibt 13 Daten unten stellt in Reihen 28-234, die beschreiben, Verschiedene Optionsstrategien. Um das Diagramm einer bestimmten Strategie zu sehen, kopieren Sie den entsprechenden Datensatz auf die Zeilen 11-25 und klicken dann auf das Graf-Blatt. Diese Vorschau hat absichtlich verschwommene Abschnitte. Melden Sie sich an, um die Vollversion zu sehen. Dies ist das Ende der Vorschau. Melden Sie sich für den Rest des Dokuments. Top 4 Optionen Strategien für Anfänger Optionen sind hervorragende Werkzeuge für den Handel und das Risikomanagement, aber das Finden der richtigen Strategie ist der Schlüssel zur Verwendung dieser Tools zu Ihrem Vorteil. Anfänger haben mehrere Optionen bei der Auswahl einer Strategie, aber zuerst sollten Sie verstehen, welche Optionen sind und wie sie funktionieren. Eine Option gewährt dem Inhaber das Recht, aber nicht die Verpflichtung, den zugrunde liegenden Vermögenswert zu einem bestimmten Preis vor oder vor seinem Verfallsdatum zu kaufen oder zu verkaufen. Es gibt zwei Arten von Optionen: einen Aufruf, der dem Inhaber das Recht gibt, die Option zu kaufen, und einen Put, der seinem Inhaber das Recht gibt, die Option zu verkaufen. Ein Call ist in-the-money, wenn sein Basispreis (der Kurs, zu dem ein Vertrag ausgeübt werden kann) geringer ist als der zugrunde liegende Kurs, wenn der Basispreis dem Kurs des Basiswertes und des Out-of - Wenn der Basispreis höher ist als der Basiswert. Das umgekehrte gilt für puts. Wenn Sie eine Option kaufen, ist Ihr Ausmaß auf den optionrsquos Preis oder Prämie beschränkt. Wenn Sie eine nackte Option verkaufen, ist Ihr Verlustrisiko theoretisch unbegrenzt. Optionen können verwendet werden, um eine bestehende Position abzusichern, ein Richtungsspiel einzuleiten oder bei bestimmten Spread-Strategien die Richtung der Volatilität vorherzusagen. Optionen können Ihnen helfen, das genaue Risiko, das Sie in einer Position zu nehmen. Das Risiko hängt von Streik, Volatilität und Zeitwert ab. Egal, welche Strategie sie verwenden, neue Optionen Trader müssen auf die strategische Nutzung von Hebelwirkung konzentrieren, sagt Kevin Cook, Optionen Trainer bei ONN TV. LdquoBeing systematisch und wahrscheinlichkeitsorientiert zahlt sich stark auf lange Sicht, rdquo er sagt, beraten, dass anstelle des Kaufs out-of-the-money-Optionen, nur weil sie billig sind, sollten neue Händler auf näher an das Geld-Option zu suchen Die eine höhere Erfolgswahrscheinlichkeit aufweisen. Er gibt dieses Beispiel: Wenn Sie bullish auf Gold und wollen die GLD Exchange Traded Fund, die derzeit auf 111,00 zu handeln, anstatt zu verbringen 45 Cent auf den Juni 125 Anruf auf der Suche nach einem Home-Run, haben Sie eine größere Chance Der Gewinne durch den Kauf der Juni 110111 Call verbreiten für 55cent. Die Auswahl der richtigen Optionen Strategie zu verwenden, hängt von Ihrer Markt-Meinung und was Ihr Ziel ist. Covered Call Bei einem gedeckten Call (auch als Buy-Write bezeichnet) halten Sie eine Long-Position in einem Basiswert und verkaufen einen Call gegen den Basiswert. Ihre Marktmeinung wäre neutral zu bullish auf den zugrunde liegenden Vermögenswert. Auf dem Risiko vs Belohnung vorne ist Ihr maximaler Gewinn begrenzt und Ihr maximaler Verlust ist erheblich. Wenn die Volatilität ansteigt, hat sie einen negativen Effekt, und wenn sie abnimmt, hat sie einen positiven Effekt. Wenn die zugrunde liegenden bewegt sich gegen Sie, die kurzen Anrufe versetzen einige Ihrer Verlust. Händler werden diese Strategie oft nutzen, um die Gesamtmarktrendite mit verringerter Volatilität zu erreichen. Verwandte ArtikelOption Strategien Optionen mit Risiken und sind nicht für alle Anleger geeignet. Weitere Informationen finden Sie in den Merkmalen und Risiken der Broschüre Standardisierte Optionen, bevor Sie mit dem Handel beginnen. Optionen Anleger können den Gesamtbetrag ihrer Anlage in relativ kurzer Zeit verlieren. Mehrere Bein Optionen Strategien beinhalten zusätzliche Risiken. Und kann zu komplexen steuerlichen Behandlungen führen. Bitte konsultieren Sie einen Steuerfachmann vor der Umsetzung dieser Strategien. Die implizite Volatilität repräsentiert den Konsens des Marktes hinsichtlich der zukünftigen Höhe der Aktienkursvolatilität oder der Wahrscheinlichkeit, einen bestimmten Preispunkt zu erreichen. Die Griechen vertreten den Konsens des Marktes, wie die Option auf Veränderungen in bestimmten Variablen im Zusammenhang mit der Preisgestaltung eines Optionskontrakts reagieren wird. Es gibt keine Garantie, dass die Prognosen der impliziten Volatilität oder der Griechen korrekt sind. Die Reaktionszeiten des Systems und die Zugriffszeiten können aufgrund der Marktbedingungen, der Systemleistung und anderer Faktoren variieren. TradeKing stellt selbstverwalteten Anlegern Discount-Brokerage-Dienstleistungen zur Verfügung und gibt keine Empfehlungen oder bietet Investitions-, Finanz-, Rechts - oder Steuerberatung an. Sie allein sind verantwortlich für die Bewertung der Vorzüge und Risiken im Zusammenhang mit der Nutzung von TradeKings Systemen, Dienstleistungen oder Produkten. 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